Het wettelijke box 3-tarief van 36% zegt niet altijd hoeveel een extra euro box 3-inkomen uiteindelijk kost, schrijven vermogensexperts Peter Beets en Tjarko Denekamp van ABN Amro. "Door de afbouw van de algemene heffingskorting kan de marginale druk oplopen tot ruim 42%, voor AOW-gerechtigden zelfs tot ruim 54%. Bij toeslagen kan de uitkomst opnieuw anders zijn."
Sinds 2025 hangt de algemene heffingskorting af van het gezamenlijke inkomen uit de drie belastingboxen. Meer inkomen uit sparen en beleggen kan daardoor betekenen dat iemand minder belastingkorting krijgt. Bij AOW-gerechtigden kan daar ook het verlies van ouderenkorting bij komen.
De kern is volgens de experts daarom eenvoudig: "kijk niet alleen naar het box 3-tarief, maar naar het effect op de volledige aangifte en, waar relevant, op toeslagen, zo redeneren zij in hun analyse (Word).
Bron: ABN Amro